Начинающие трейдеры, изучая торговые стратегии и риск-менеджмент, узнают пугающее слово просадка. Что это, стоит ли бояться просадки и можно ли ее избежать, будем разбираться в этом обзоре.
Просадка в трейдинге и ее виды
Опытные трейдеры знают, что на рынке нереально избежать просадок. Однако это явление при правильном подходе вовсе не является неуправляемым.
О просадке говорят, когда сумма на торговом счете сокращается ниже ее изначального уровня. Причиной является череда убыточных сделок, в результате чего трейдер уходит в минус.
Просадка бывает плавающей и фиксированной. Первая возникает, когда результат по открытым позициям уходит в минус. Ее величина изменчива и зависит от того, как меняются цены. Вторая - это зафиксированный убыток по убыточным сделкам.
Плавающая просадка - явление неоднозначное. Когда трейдер работает по доходной торговой стратегии, грамотно рассчитывая риск-менеджмент и выставляя стоп-приказ в каждой сделке, переживать об уходе в небольшой минус не стоит. Цена может развернуться и позиции закроются по тейк-профиту с прибылью.
Если же новичок, опасаясь убытков, не выставил стоп-лосс, оттянул его или неправильно рассчитал торговый объем, здесь прогнозировать результат сложно. Помочь может разве что везение, но это не аналитическая категория, на которую полагаться не стоит.
Также говорят о максимальной просадке, которая рассчитывается как разница в деньгах между максимальной суммой на депозите и текущим минимумом (предшествующим этому максимуму).
Для того, чтобы рассчитать абсолютную просадку, необходимо от изначальной суммы на торговом счете отнять остаток средств после всех убыточных позиций.
Почему возникают просадки и как из них выходить
Говорят, что лечить болезнь нужно за три года до ее возникновения, а не за три дня до смерти. С просадками на форекс дело обстоит так же. Их лучше профилактировать еще до того, как трейдер начал работу на реальном счете. А чтобы это сделать, важно понимать причины, ведущие к просадкам.
Важно понимать, что убытки на финансовых рынках бывают двух типов: поддающиеся контролю и неконтролируемые. Последних важно избегать, тогда как первые позволяют управлять рисками.
Что может стать причиной просадки на финансовых рынках, когда цена идет против открытой позиции?
- Ошибка в прогнозе - точка входа оказалась неверной.
- Временная коррекция цены - возникает, когда котировки колеблются между точкой входа и стоп-лоссом. Это плавающая просадка и переживать о ней не стоит.
- Неправильный стоп-лосс. Если прогноз верен, но сделка закрылась по стоп-приказу, значит трейдер пожадничал с размером стопа.
- В рамках торговой стратегии попался убыточный сигнал.
- Рыночный форс-мажор, сломавший прогноз (обычно это неожиданный новостной всплеск волатильности).
Эти причины можно назвать техническими - это то, что бросается в глаза при первом приближении. Но истинные причины, закладывающие фундамент для просадок, могут оказаться куда глубже.
Во-первых, отсутствие торговой стратегии, ошибки в ней или откровенно убыточный алгоритм приводит к неуправляемым и непрогнозируемым просадкам. Наконец, трейдер может просто нарушать правила системы и входить в рынок хаотично.
Во-вторых, причина может лежать в плоскости риск-менеджмента. Отсутствие системы управления капиталом или нарушение ее правил делает счет трейдера уязвимым.
В-третьих, просадки могут возникать по психологическим причинам. Если у трейдера нет навыков управления собственными эмоциями, он легко попадает в просадку, так как нарушает правила торгового алгоритма и риск-менеджмента.
О том, как торговать, чтобы не попадать в неконтролируемые просадки, будем разбираться в следующей части.
Продолжение следует…
