Loop Capital повысил ценовой ориентир для акций Amazon

В понедельник Loop Capital повысил ценовой ориентир для акций Amazon до 225 долларов. Компания сохранила рейтинг "покупать" на фоне ускорения роста AWS (Amazon Web Services) и "значительной недооценки" роста розничной прибыли, пишет Investing.

Аналитики Loop Capital обновили свой прогноз для Amazon после того, как они описали очень сильный отчет за первый квартал как для розничного, так и для публичного облачного бизнеса.

"Розничный сегмент обеспечил более половины прироста прибыли благодаря продолжающемуся росту услуг и нормализации затрат на обслуживание", – заявили в компании.

"Консенсус все еще сильно ошибается в оценке восстановления (подробности ниже), и мы ожидаем, что рост прибыли будет продолжаться еще долгое время, прежде чем консенсус догонит нас".

Прогноз Loop примерно на 50 базисных пунктов выше, чем консенсус по марже розничного сегмента в 2024 и 2025 годах. Тем не менее, они отмечают, что это все еще очень далеко от того, что подразумевает "норма" в их анализе.

"Маржа AWS достигла исторического максимума благодаря ускорению роста выручки на фоне контроля расходов, а также благодаря изменению учета срока полезного использования серверов", – добавили в компании.

Также было отмечено, что генеративный искусственный интеллект – это новый захватывающий вектор роста, который уже приносит многомиллиардные доходы. Amazon остается фаворитом Loop среди акций с крупными капиталами, входящих в зону охвата компании.